在相繼(ji)傳出(chu)(chu)“利潤(run)創出(chu)(chu)新(xin)紀錄(lu)”、“推行(xing)月(yue)度定價”等(deng)刺激中國鋼(gang)廠“神經”的(de)消息后，必和必拓等(deng)鐵(tie)礦石供應商開始再次為名存實亡(wang)的(de)鐵(tie)礦石談判造(zao)勢(shi)。
昨日，國外(wai)媒體(ti)援引必和必拓CEO高(gao)瑞思的話(hua)稱，“預計未(wei)來(lai)兩年內鐵礦石價(jia)格將持續在高(gao)位運行(xing)。”此前(qian)，力拓集團CEO艾博年已對外(wai)公開表示，“盡管未(wei)來(lai)風險增加，但整體(ti)市場和大宗(zong)商品價(jia)格前(qian)景仍然樂觀。”
對(dui)于(yu)這些“不愛聽”的話，中(zhong)(zhong)國(guo)(guo)(guo)鋼(gang)鐵工(gong)業協會和中(zhong)(zhong)國(guo)(guo)(guo)鋼(gang)廠并未作出回(hui)應。但中(zhong)(zhong)國(guo)(guo)(guo)鋼(gang)廠受到(dao)的礦價高企之苦(ku)卻是實實在(zai)在(zai)的——昨日(ri)，記(ji)者了解到(dao)，中(zhong)(zhong)國(guo)(guo)(guo)鐵礦石現貨(huo)市場(chang)有價無(wu)量的狀態仍在(zai)持續，拋開海運價格(ge)，接(jie)近(jin)200美元/噸的現貨(huo)價早已創出歷史新高。更重要(yao)的是，必和必拓在(zai)中(zhong)(zhong)國(guo)(guo)(guo)市場(chang)力推月度定價協議，中(zhong)(zhong)國(guo)(guo)(guo)鋼(gang)企的行(xing)業利潤無(wu)疑將受到(dao)進(jin)一步(bu)壓縮。
利潤對比鮮明
最先刺激中(zhong)國(guo)鋼廠的(de)(de)其實(shi)是三大鐵(tie)礦石供應(ying)商2013年全年的(de)(de)利(li)潤(run)。2月10日，力拓(tuo)(tuo)在發給《國(guo)際金(jin)融報》記(ji)者的(de)(de)新聞(wen)稿(gao)中(zhong)確認，“力拓(tuo)(tuo)2013年當期收(shou)益(yi)創(chuang)紀錄地(di)達(da)到140億(yi)美元，比(bi)2009年提高了122%。經營(ying)現金(jin)流也實(shi)現了創(chuang)紀錄的(de)(de)增長，達(da)到235億(yi)美元，比(bi)2009年提高了70%。”截(jie)至(zhi)2013年12月31日，力拓(tuo)(tuo)負債凈(jing)額(e)由(you)2009年同期的(de)(de)189億(yi)美元減少至(zhi)43億(yi)美元。
“2013年(nian)，我們的(de)企業(ye)通過滿(man)負(fu)荷的(de)安(an)全生產使集(ji)團當期(qi)收益達到了140億美元。”艾博(bo)年(nian)表(biao)示，力拓(tuo)“世(shi)界級(ji)”的(de)皮爾巴拉礦(kuang)區鐵礦(kuang)石產量創造了新紀錄，證(zheng)明了力拓(tuo)在經營(ying)業(ye)績方(fang)面(mian)的(de)領先地(di)位。
未隔幾日(ri)，必和必拓(tuo)發出了(le)同(tong)樣強(qiang)勁的(de)(de)(de)財(cai)報(bao)。2月(yue)16日(ri)，必和必拓(tuo)對外(wai)宣稱(cheng)，在2013年(nian)7月(yue)1日(ri)至12月(yue)31日(ri)的(de)(de)(de)半年(nian)業績(ji)中(zhong)，凈利潤達(da)105.24億(yi)(yi)美元(yuan)。加之(zhi)其2013年(nian)上半年(nian)公布(bu)的(de)(de)(de)65.6億(yi)(yi)美元(yuan)的(de)(de)(de)凈利，全年(nian)高(gao)達(da)170億(yi)(yi)美元(yuan)以(yi)上的(de)(de)(de)凈利讓(rang)中(zhong)國鋼廠“汗顏(yan)”。
值得注意的(de)(de)(de)是，盡管(guan)淡水河谷(gu)尚未發布(bu)2013年(nian)(nian)全年(nian)(nian)的(de)(de)(de)凈利，但彭博通(tong)訊社(she)已經預計(ji)，三(san)大鐵礦石供應商(shang)2013年(nian)(nian)全年(nian)(nian)凈利應該在(zai)520億美(mei)元(yuan)左右。此前，淡水河谷(gu)2013年(nian)(nian)第(di)(di)三(san)季度(du)的(de)(de)(de)總營業(ye)收入為145億美(mei)元(yuan)，比2008年(nian)(nian)第(di)(di)三(san)季度(du)的(de)(de)(de)最高紀錄(lu)121億美(mei)元(yuan)增(zeng)長近20%。
然而，與之形成(cheng)鮮明對(dui)比的是，工信(xin)部(bu)于2月16日發(fa)布的《2013鋼鐵(tie)(tie)行業(ye)運行情(qing)況及2013年(nian)展望》稱(cheng)，2013年(nian)，中(zhong)(zhong)國77家大中(zhong)(zhong)型鋼鐵(tie)(tie)企業(ye)實(shi)現利(li)潤(run)897億元(yuan)，“其中(zhong)(zhong)，實(shi)現利(li)潤(run)前20名企業(ye)的利(li)潤(run)約占83%左右，寶鋼一(yi)家利(li)潤(run)約占26%左右，大多數企業(ye)處于微利(li)或虧損狀態，行業(ye)盈利(li)水(shui)平總體(ti)不容樂觀”。
“鐵礦(kuang)石(shi)供應商取得如此業績，中國貢獻其實‘功不(bu)可沒’。”昨日，業內人士告訴(su)《國際金融報(bao)》記者，“一方面，中國鋼(gang)廠去年消化(hua)了(le)不(bu)斷(duan)漲(zhang)價的進口鐵礦(kuang)石(shi)；一方面，中國市場本就是鐵礦(kuang)石(shi)供應商，尤(you)其是‘兩拓(tuo)’的最主(zhu)要市場（近70%銷往中國）。”
另據工信部統計數據顯示，2013年(nian)，中(zhong)國(guo)總(zong)共進(jin)口鐵(tie)礦(kuang)(kuang)石6.2億(yi)噸(dun)，同比(bi)下降1.4%，鐵(tie)礦(kuang)(kuang)石對外依存度也由上年(nian)的69%下降到63%左右。但數據同時顯示，進(jin)口鐵(tie)礦(kuang)(kuang)石平(ping)均價達(da)到128美元/噸(dun)，比(bi)2009年(nian)足(zu)足(zu)多漲了40美元/噸(dun)，“為此，中(zhong)國(guo)的鋼鐵(tie)企(qi)業全年(nian)進(jin)口鐵(tie)礦(kuang)(kuang)石成本(ben)上漲了大約1960億(yi)元”。同時，多付(fu)的1960億(yi)元，亦遠高(gao)于(yu)中(zhong)國(guo)鋼鐵(tie)行(xing)業的盈利。
強推月度定價
然而(er)，作為鐵礦(kuang)石供應商(shang)(shang)的(de)“衣(yi)食父母”，中(zhong)國(guo)鋼(gang)廠卻還(huan)在承受著礦(kuang)商(shang)(shang)的(de)種(zhong)種(zhong)施壓(ya)。日前，媒體爆料(liao)稱，必(bi)和必(bi)拓(tuo)(tuo)已(yi)經對(dui)中(zhong)國(guo)鋼(gang)廠發出了最(zui)新報(bao)價——鐵礦(kuang)石離岸價由(you)1月(yue)的(de)155美元/噸漲至(zhi)168美元/噸。在媒體的(de)解讀中(zhong)，“這(zhe)不僅創下有史以來最(zui)高的(de)鐵礦(kuang)石協議(yi)價，還(huan)意味(wei)著必(bi)和必(bi)拓(tuo)(tuo)強硬推(tui)行的(de)月(yue)度定價機制在華落地(di)。”
事(shi)實上，必和(he)必拓(tuo)已(yi)不是(shi)第一(yi)次提出這樣的(de)(de)想法(fa)。去年7月，市(shi)場就曾傳言必和(he)必拓(tuo)意(yi)欲(yu)打(da)造(zao)月度(du)(du)鐵(tie)(tie)礦(kuang)石定價體系。隨后在(zai)今年2月18日，有消息稱，在(zai)2013年度(du)(du)的(de)(de)國際(ji)煉焦(jiao)(jiao)煤談(tan)判(pan)中，必和(he)必拓(tuo)已(yi)要(yao)求實施(shi)月度(du)(du)定價體系。值得注意(yi)的(de)(de)是(shi)，在(zai)2013年確定季(ji)度(du)(du)前(qian)，同樣是(shi)國際(ji)煉焦(jiao)(jiao)煤談(tan)判(pan)，供應商率(lv)先確定了(le)季(ji)度(du)(du)定價的(de)(de)模(mo)(mo)式，之后，鐵(tie)(tie)礦(kuang)石談(tan)判(pan)緊(jin)緊(jin)跟隨了(le)這一(yi)模(mo)(mo)式。
“必(bi)和(he)必(bi)拓本就是(shi)鐵礦石供(gong)應商的激進(jin)者(zhe)，且(qie)現貨(huo)價格(ge)不(bu)斷(duan)高企。”聯合(he)金(jin)屬網(wang)分析(xi)師(shi)胡凱此(ci)前對《國際金(jin)融報(bao)》記者(zhe)說，“所以，必(bi)和(he)必(bi)拓此(ci)舉并不(bu)意(yi)外。”
與此(ci)同時(shi)，這個方案還未得到其他兩大供(gong)應(ying)(ying)商的(de)回應(ying)(ying)。但(dan)此(ci)前，淡水河谷曾表示過(guo)堅(jian)持(chi)季度定價的(de)協議，力(li)拓態(tai)度則相對(dui)曖昧。中商流通生產(chan)力(li)促進(jin)中心分析師(shi)赫榮亮查閱(yue)資料時(shi)發現(xian)，“力(li)拓負責銷(xiao)售的(de)常務董(dong)事史密斯曾表示，‘對(dui)與韓國、日本和(he)中國的(de)鋼鐵企(qi)業(ye)討論下一(yi)財(cai)年（2013財(cai)年）的(de)鐵礦石定價機制(zhi)持(chi)開放態(tai)度。’”
“這留下了豐富的(de)想象空間(jian)。”赫(he)榮(rong)亮稱，“經歷了2009年的(de)‘間(jian)諜(die)門(men)’事件(jian)，力(li)拓(tuo)明白了韜光(guang)養(yang)晦在中國市場的(de)重要(yao)性(xing)。所以，采用了緊跟戰術，隨情況而動(dong)，不(bu)再急于表態。且(qie)力(li)拓(tuo)總(zong)能在時局中選擇對自己有利的(de)一方。”
“今年7月(yue)進入下(xia)一(yi)(yi)個財政年度后，力拓有追隨必和(he)必拓的可能，即采用月(yue)度定價，進一(yi)(yi)步貼近(jin)現貨市場。”赫(he)榮亮認為。
此(ci)外(wai)，有消息稱，中鋼(gang)協所能接受的底線還(huan)是季度定價。
鋼企轉嫁高礦價
業內(nei)人士預(yu)計，前所未有的(de)(de)(de)168美元/噸的(de)(de)(de)鐵(tie)礦石價(jia)格將再次壓縮中國(guo)(guo)鋼(gang)(gang)廠(chang)的(de)(de)(de)利(li)潤。值得注意的(de)(de)(de)是，目前寶鋼(gang)(gang)、武(wu)鋼(gang)(gang)等眾多鋼(gang)(gang)廠(chang)再次進入(ru)“漲價(jia)期”，這被部分分析(xi)師(shi)解讀為(wei)轉嫁高(gao)成本的(de)(de)(de)需要(yao)，但下游用鋼(gang)(gang)行(xing)(xing)業終會有接受(shou)漲價(jia)的(de)(de)(de)限度(du)，且中國(guo)(guo)鋼(gang)(gang)鐵(tie)行(xing)(xing)業受(shou)制“兩頭”擠壓的(de)(de)(de)局面并未有根本改(gai)觀。
與此(ci)同時，業內人士(shi)預計，中(zhong)(zhong)國鋼(gang)廠或也將不得不跟隨如(ru)此(ci)高礦(kuang)價和(he)月(yue)度定價的(de)模式。一個側面的(de)佐證(zheng)是，目前已(yi)有媒(mei)體(ti)報道(dao)稱(cheng)，中(zhong)(zhong)國鋼(gang)廠已(yi)經(jing)接受了必和(he)必拓的(de)協議(yi)報價和(he)定價模式。
“礦(kuang)商(shang)的漲價毫無理由。”信息總監(jian)盛志誠曾多次告(gao)訴《國際金融報》記者(zhe)，“作為長期的合(he)作伙伴，礦(kuang)商(shang)應該(gai)明白，今后幾年，礦(kuang)價不(bu)可(ke)(ke)能無限制地漲上去。到(dao)時候，受損的就有可(ke)(ke)能是礦(kuang)商(shang)了。”
“我們(men)還(huan)是(shi)(shi)沒(mei)有(you)實質(zhi)性(xing)的話語權(quan)，怎么跟他(ta)們(men)玩(wan)？”在參加相(xiang)關論壇(tan)時，某鋼廠高層(ceng)曾(ceng)對《國(guo)際金融報》記者坦言，“對中國(guo)鋼廠來說，全球大多(duo)數(shu)鐵礦石還(huan)是(shi)(shi)他(ta)們(men)生產，我們(men)還(huan)是(shi)(shi)從他(ta)們(men)那兒進口，海運費中國(guo)也無法掌(zhang)握，而且(qie)，現(xian)在印(yin)度也在縮減供應量(liang)。”
“想(xiang)要真正(zheng)掌(zhang)握話語權，還(huan)(huan)是需要走出(chu)去。到(dao)烏克蘭、伊朗等國家開拓自(zi)己的(de)鐵礦(kuang)石(shi)資源，擺脫對三大鐵礦(kuang)石(shi)供應商的(de)依(yi)賴。”上述鋼(gang)廠(chang)(chang)人士坦言(yan)，“此外，中國鋼(gang)廠(chang)(chang)還(huan)(huan)需要從自(zi)身做(zuo)出(chu)相關的(de)改進。”
事實上(shang)，武(wu)鋼(gang)(gang)、寶鋼(gang)(gang)、鞍鋼(gang)(gang)等不(bu)少鋼(gang)(gang)企都已經有(you)這樣(yang)的(de)意識。只不(bu)過，在優質鐵礦(kuang)石資源(yuan)愈發被(bei)三大(da)鐵礦(kuang)石供應商掌控的(de)情況下，相關舉(ju)動似乎還是顯得有(you)些晚。
